Ketika Waktu Pasaran Dapat Sebenarnya Kerja

Kebijaksanaan umum hari ini memberitahu kita bahawa masa pasaran tidak berfungsi. Sungguhpun pelabur boleh mencuba, mendapat keuntungan secara besar-besaran dengan masa membeli dan menjual pesanan di sekitar pergerakan harga pasaran masa depan adalah konsep yang sukar difahami. Walau bagaimanapun, sesetengah pelabur masih boleh mendapat keuntungan dari masa pasaran dalam cara yang lebih kecil dan lebih reaksioner. Jika anda berminat untuk menggoda nasib anda dengan masa pasaran, ikut serta untuk mengetahui bagaimana ia berfungsi dan apa yang boleh dibayarkan.

Apa Masa Pasaran?

Masa pasaran adalah strategi pelaburan di mana pelabur membeli dan menjual stok berdasarkan kenaikan harga yang dijangkakan. Sekiranya pelabur boleh meneka dengan tepat apabila pasaran akan naik dan turun, mereka boleh membuat pelaburan yang sama untuk menjadikan pasaran bergerak ke arah keuntungan.

Contohnya, jika seorang pelabur menjangkakan pasaran akan meningkat pada berita ekonomi minggu depan, pelabur mungkin ingin membeli dana indeks pasaran yang luas, industri yang menumpukan ETF, atau saham tunggal yang dia atau dia mengharapkan untuk naik, membawa keuntungan. Begitu juga, pelabur boleh membeli opsyen, kedudukan pendek, atau memanfaatkan alat pelabur lain untuk menangkap keuntungan dari pergerakan pasaran.

Walaupun ini sangat baik dalam teori, dalam praktiknya nampaknya mustahil untuk membuat kerja secara konsisten. Sesetengah pelabur memukulnya dengan betul sekali sahaja sekaligus, tetapi mendapat keuntungan dari masa pasaran yang berulang kali adalah pipedream yang paling banyak.

Pasaran Mempunyai Kebiasaan Berlebihan

Kajian terbaru dari Dalbar Inc. mendapati bahawa purata pelabur memperoleh pulangan sebanyak 5. 19 peratus sementara S & P 500 memberikan 9. 85 peratus pulangan atas tempoh yang sama. Para pelabur kurang berprestasi berbanding dengan pasaran terima kasih kepada tingkah laku pelaburan emosi, seperti membeli apabila harga saham tinggi dan berlebihan kepada berita buruk.

"Beli tinggi dan menjual rendah" adalah nasihat pelaburan yang buruk, tetapi itu adalah apa yang banyak pelabur yang tidak rasional lakukan ketika mereka memasuki perdagangan berdasarkan berita dan emosi.

Mengetahui bahawa orang lain akan membuat keputusan pelaburan yang lemah, anda boleh menangkap keuntungan kecil apabila pasaran bereaksi dengan berita pasaran.

Sebagai contoh, pada tahun 2010 saham Berkshire Hathaway B berpecah 50 hingga 1 untuk memudahkan pemerolehan Burlington Northern Santa Fe Railway. Walaupun nilai intrinsik stok tidak berubah dari perpecahan, jelas bahawa pelabur tidak memahami konsep itu dan akan tergesa-gesa untuk membeli saham Berkshire pada harga "murah" selepas perpecahan itu. Mengetahui kemungkinan harga melompat pada hari perpecahan, saya membeli saham saya sendiri dan membantu membimbing dana pelaburan untuk membuat pembelian besar malam tadi. Apabila pasaran dibuka, saham Berkshire terbang hampir 5 peratus dalam 30 minit pertama dagangan. Ini membuka pintu bagi saya untuk menjual dalam masa 24 jam untuk keuntungan yang sederhana, dan dana itu memegang sahamnya lebih lama untuk keuntungan yang lebih besar.

Mengambil Kelebihan Pasaran Pasaran Kecil

Meramalkan penurunan pasaran utama seterusnya mungkin lebih sukar daripada memenangi Blackjack di Las Vegas, tetapi itu tidak bermakna anda tidak dapat mencari keuntungan apabila pasaran menurun.

Pada tahun 2016, United Kingdom mengundi untuk meninggalkan Kesatuan Eropah, satu langkah yang digelar Brexit. Keesokan harinya pada 24 Jun, Dow turun 500 mata manakala S & P 500 turun 58 mata dalam beberapa minit pertama dagangan. Walau bagaimanapun, menjelang akhir bulan Julai, pasaran telah pulih dan kemudian beberapa. Ini adalah masa yang tepat untuk menyerang, membeli dana pasaran yang luas, dan menjual untuk keuntungan yang cepat.

Peristiwa politik utama, pengumuman ekonomi, dan aktiviti percantuman dan pengambilalihan semuanya boleh menyebabkan berlebihan pasaran. Mereka sering berkelakuan seperti Brexit, menawarkan pelabur bijak pembukaan untuk siri perdagangan yang menguntungkan.

Jangan Putuskan Semua Telur Anda dalam Memeteraikan Pasaran

Pada awal musim panas tahun 2017, Amazon mengumumkan tawaran untuk membeli Whole Foods lebih dari $ 13 bilion, yang menghantar saham dari Costco ke Kroger pada lingkaran ke bawah.

Para pelabur bimbang bahawa Amazon akan menghadapi pukulan kematian ke kedai runcit dan peruncit lain menolak stok itu jauh ke dalam merah, tetapi mereka tidak kekal rendah untuk jangka masa yang lama. Saham runcit pulih sedikit, yang menawarkan pelabur peluang yang besar di permukaan.

Stok Costco jatuh hampir 13 peratus minggu pengumuman itu, yang merupakan prestasi terburuk saham sejak Great Resession pada tahun 2008. Stok itu belum pulih sehingga akhir bulan Julai. Betusan ini berlebihan akan menjadi yang buruk. Kroger turun dari $ 30 sesaham kepada $ 22 pada berita Amazon, satu lagi stok yang belum pulih dari apa yang pada mulanya muncul sebagai kelebihan pasaran.

Seperti yang anda lihat, terdapat risiko yang besar dalam usaha memasuki pasaran. Dalam beberapa kes, seperti dengan Brexit, terdapat laluan yang jelas untuk keuntungan. Dalam situasi lain, seperti yang berlaku dengan kesepakatan Amazon untuk membeli Whole Foods, para pelabur yang mencari keuntungan dari kelebihan berlebihan akan ditinggalkan dengan kerugian. Oleh kerana terdapat banyak risiko dalam mencuba masa pasaran, jangan pernah melabur lebih banyak daripada yang anda mampu kalah.

Sekiranya anda tepat pada masanya, anda boleh pergi dari perdagangan berjangka pasaran dengan keuntungan lemak, tetapi dalam beberapa kes, anda akan mengalami kerugian. Jika anda melabur dengan baik dan mengehadkan pendedahan anda, memperoleh keuntungan kecil dari ebbs dan mengalir di pasaran adalah laluan yang mungkin untuk kejayaan pelaburan.