Belajar tentang Risiko Komoditi

Risiko sering sinonim dengan komoditi. Kebanyakan orang yang tidak terlibat dalam perniagaan komoditi percaya bahawa harga komoditi adalah broncos bucking liar, dan mereka sering betul. Hanya sebahagian kecil daripada penduduk yang memahami komoditi dan bersedia untuk mengambil bahagian dalam arena spekulasi.

Walau bagaimanapun, ketidaktentuan dan risiko membuat peluang untuk keuntungan. Dalam kerugian yang berpotensi dengan risiko, potensi kerugian adalah besar, tetapi begitu juga kemungkinan untuk keuntungan.

Orang ramai sering salah faham risiko yang wujud dalam pasaran komoditi.

Mengapa Komoditi Adalah Risiko yang Berisiko

Sebab utama mengapa komoditi adalah cadangan yang berisiko ialah mereka berdagang di pasaran niaga hadapan yang menawarkan tahap leverage yang tinggi. Seorang peniaga komoditi biasanya hanya mengepos 5 hingga 15 peratus daripada nilai kontrak dalam nilai margin niaga hadapan untuk mengawal pelaburan dalam nilai kontrak.

Sebagai contoh, jika harga minyak mentah didagangkan pada $ 82 setong dan kontrak niaga hadapan minyak mentah adalah untuk 1, 000 tong, jumlah nilai kontrak niaga hadapan adalah $ 82, 000. Seorang peniaga mungkin hanya perlu menyiarkan kira-kira $ 5, 100 untuk mengawal minyak mentah bernilai $ 82, 000. Bagi setiap $ 1 yang bergerak minyak mentah, pedagang itu berpotensi memperoleh atau kehilangan $ 1, 000 setiap kontrak yang dipegang.

Minyak mentah boleh bergerak lebih dari $ 2 semasa hari perdagangan. $ 2 lebih tinggi atau lebih rendah bersamaan dengan langkah 40% jika dibandingkan dengan margin yang diperlukan untuk perdagangan kontrak niaga hadapan minyak mentah.

Oleh itu, risiko komoditi niaga hadapan adalah apa yang menarik dan membuat orang lain jauh. Leverage boleh berbahaya di tangan seorang peniaga yang tidak disiplin. Leverage adalah sebab utama, begitu banyak pedagang komoditi baru kehilangan wang. Pedagang kecil yang baru ke pasaran cenderung kehilangan wang dengan cepat.

Para veteran komoditi berpengalaman profesional dalam perniagaan telah menguasai pasaran yang tidak menentu dan leveraged ini.

Komoditi Perdagangan Penasihat (CTA's) cenderung untuk mendapatkan pulangan positif kerana pengalaman mereka dalam arena niaga hadapan yang diuruskan. Indeks CTA Barclay menyoroti bahawa CTA memperoleh pulangan purata kompaun tahunan sebanyak 11. 56% untuk tempoh antara 1980 dan 2009. CTA telah kehilangan tiga tahun, dan pengurangan terburuk adalah -1. 19%.

Statistik CTA menggambarkan bahawa walaupun komoditi berisiko tinggi untuk peniaga kecil, profesional pasaran telah dapat menunjukkan pulangan yang konsisten dengan kumpulan wang yang besar, dan mereka dapat mengawal risiko melalui strategi dagangan dan strategi masa yang diuji. Akhirnya, komoditi boleh menjadi khianat atau pelaburan lain yang sering menawarkan pulangan melebihi purata.

Rewards Risks dan Volatility

Ganjaran adalah fungsi langsung berisiko.Dalam dunia komoditi, ganjaran yang lebih besar datang dengan risiko yang lebih tinggi. Niaga hadapan komoditi adalah instrumen leveraged; ia mengambil sedikit margin untuk mengawal sejumlah besar komoditi. Oleh itu, seorang peniaga atau pelabur boleh membuat banyak wang, tetapi mereka juga boleh kehilangan banyak.

Komoditi adalah kelas aset yang paling tidak menentu. Ia tidak luar biasa untuk harga bahan mentah hingga setengah atau dua kali ganda, tiga atau lebih dalam masa yang sangat singkat.

Saham, bon, dan mata wang cenderung mempunyai varians yang lebih rendah dan lebih banyak kecairan daripada komoditi.

Sebagai contoh, volatiliti harian mata wang seperti dolar cenderung lebih rendah daripada 10% manakala metrik yang sama untuk komoditi seperti gas asli cenderung melebihi 30%. Komoditi adalah aset berisiko. Oleh itu, penghakiman yang baik, berhati-hati, dan pengetahuan tentang instrumen yang anda berdagang atau melabur sangat penting dalam arena niaga hadapan komoditi.

Di mana-mana pasaran, risiko terbesar tidak mempunyai pemahaman lengkap tentang perniagaan. Setiap perniagaan mempunyai risiko. Risiko kredit, risiko margin, risiko pasaran dan risiko turun naik hanya beberapa risiko yang dihadapi setiap hari dalam perdagangan. Di dunia pasaran niaga hadapan komoditi, leverage yang diberikan oleh margin membuat risiko harga bahaya yang kebanyakan orang fokus.