Apakah Kelas Kongsi Reksa Dana?

Salah satu soalan yang sering dihantar oleh pelabur kepada saya adalah, "Apakah bahagian kelas institusi bersama?" atau "Apakah bahagian kelas runcit bersama?". Kebanyakan masa ini berlaku selepas membaca melalui prospektus dana bersama dan pemegang saham melihat bahawa dana mempunyai beberapa kelas yang berbeza yang mempunyai nisbah perbelanjaan yang berbeza, pelaburan minimum, dan beban jualan. Jawapannya tidak rumit seperti yang anda fikirkan.

Kadang-kadang, dana bersama mahu menarik diri kepada pelabur ibu-dan-pop (pelabur "runcit") serta syarikat besar, pelan pencen dan bukan keuntungan (" pelabur). Cabaran dengan membuat dana bersama pilihan yang baik untuk kedua-dua jenis pelabur adalah bahawa pelanggan institusi yang lebih besar mempunyai skala besar ekonomi yang mereka tidak akan menerima yuran pengurusan 1% hingga 2% yang dibayar oleh kebanyakan pelabur runcit.

Daripada menawarkan dua dana bersama, yang tidak akan efisien, banyak dana bersama memutuskan untuk membuat kelas saham yang berbeza untuk portfolio pelaburan yang sama. Satu kelas mungkin merayu kepada pelabur runcit dan satu kelas mungkin merayu kepada pelabur institusi. Kadang-kadang terdapat kelas kelas pertengahan. Kelas saham yang berlainan mungkin mempunyai nisbah perbelanjaan yang berbeza, pelaburan minimum, yuran penebusan, dan beban jualan.

Lihatlah Contoh Dunia Nyata Kelas Saham Mutual Fund

Untuk membantu anda memahami konsep kelas dana bersama, mari kita lihat kelas dana indeks Vanguard S & P 500, salah satu daripada produk kewangan yang paling popular di dunia.

Dana Index Vanguard 500 boleh didapati dalam beberapa kelas saham yang berbeza:

• Saham Pelabur Saham di bawah simbol ticker VFINX dan mempunyai nisbah perbelanjaan 0% 17% dengan pelaburan minimum $ 3,000
• Saham Laksamana perdagangan di bawah simbol ticker VFIAX dan mempunyai nisbah perbelanjaan 0% 06 dengan pelaburan minimum $ 10,000
• Saham Dana Institusi perdagangan di bawah simbol ticker VINIX dan mempunyai nisbah perbelanjaan 0% 04% dengan $ 5, 000, 000 pelaburan minimum
• Saham Institusi Plus Fund Perdagangan di bawah simbol ticker VIIIX dan mempunyai nisbah perbelanjaan 0% 02 dengan pelaburan minimum $ 200, 000, 000

Pelabur yang lebih kaya Dapat Dapatkan Manfaat Tambahan dari Institusi tertentu

Manfaat untuk mengembangkan portfolio anda tidak berakhir dengan memiliki akses kepada kelas saham dana bersama yang lebih rendah. Banyak institusi kewangan menawarkan faedah tambahan berdasarkan jumlah aset yang anda miliki di bawah bumbung mereka dengan cara yang sama dengan banyak penasihat pelaburan berdaftar untuk akaun yang diuruskan secara individu yang dirancang untuk berkhidmat kepada pelabur yang bernilai dan tinggi.

Melekat dengan contoh Vanguard kami, jika anda mempunyai sejumlah $ 50,000 hingga $ 500,000 yang dilaburkan dalam dana bersama Vanguard dan ETF, anda akan memenuhi syarat untuk tahap perkhidmatan Voyager yang disebut, yang bermaksud perdagangan bebas komisen pada ETF syarikat dan pengurangan komisen pada stok dan ETF bukan Vanguard. Plus, tidak ada yuran perkhidmatan.

Melangkah satu tahap lebih tinggi ke platform Voyager Select Services jika anda mempunyai $ 500, 000 hingga $ 1, 000, 000 yang dilaburkan dalam dana bersama Vanguard dan ETF, anda mendapat "sokongan canggih daripada wakil yang dapat menjawab pelaburan anda yang lebih kompleks soalan ", perdagangan Vanguard ETF yang bebas komisen dan pengurangan kos pembrokeran tambahan, tiada yuran perkhidmatan akaun, dan pelan kewangan percuma oleh Perancang Kewangan Bersertifikat dari Vanguard.

Mencapai tahap rak atas, Perkhidmatan Utama, pelabur dengan lebih daripada $ 1 juta dalam dana bersama Vanguard dan ETF dapat bekerja dengan wakil peribadi yang mengendalikan semua keperluan Vanguard anda, peluang untuk memanfaatkan Financial Certified Program perancang, akses eksklusif kepada dana Vanguard yang ditutup kepada pelabur lain, perdagangan Vanguard ETF tanpa komisyen, 25 saham bebas komisyen, pilihan, dan perdagangan ETF bukan Vanguard, dan penjimatan yang ketara terhadap kos pembrokeran lain, bersama-sama dengan tiada perkhidmatan akaun yuran.

Ini sememangnya adalah di atas hakikat bahawa anda telah membayar lebih banyak nisbah perbelanjaan ke atas dana asas anda dengan memiliki kelas saham minimum yang lebih tinggi!

Lebih Lanjut Mengenai Melabur dalam Reksadana

Untuk mengetahui lebih lanjut tentang pelaburan bersama, baca Panduan Permulaan Lengkap untuk Melabur dalam Reksadana, yang merupakan koleksi beberapa artikel dan sumber dana bersama terbaik laman web.