Seluruh Semula Dividen Dividen Anda

Anda sudah tahu bahawa dividen adalah penting kerana mereka boleh menyediakan pelabur dengan wang tunai untuk membayar bil, wang untuk menyimpan lampu, makanan untuk meletakkan meja, atau ubat untuk menjaga kesihatan anda. Dividen boleh digunakan untuk membayar percutian, meletakkan bayaran pendahuluan di rumah, atau menderma kepada amal. Walau bagaimanapun, dari masa ke masa, jumlah yang seolah-olah tidak dapat berkembang menjadi jumlah besar jika anda melabur semula mereka; iaitu, gunakannya untuk membeli saham lebih saham yang membayar dividen, sebaliknya.

Terdapat dua cara untuk melabur semula dividen, salah satunya adalah membajak mereka kembali ke syarikat yang membayar mereka (strategi ini dapat menurunkan risiko muflis untuk mana-mana firma tetapi memperkenalkan lebih banyak penghakiman manusia dan peluang untuk kesilapan dalam proses), yang lain menyatukan mereka bersama dan mengagihkan semula seolah-olah mereka adalah wang tunai segar seperti mana-mana deposit lain.

Buat masa ini, kami akan memberi tumpuan kepada kaedah pertama demi kesederhanaan.

Dividen Mengambil Semula Dividen Boleh Menjadikan Syarikat Berkembang Yang Lebih Sedang Ke Pelaburan yang Lebih Baik

Dalam artikel yang meliputi buku Jeremy Siegel, Masa Depan Untuk Para Pelabur: Kenapa Trial Trial dan Benar Melalui Bold dan Baru, saya berkongsi statistik menarik yang disediakan oleh profesor:

Antara tahun 1950 dan 2003, IBM meningkat 12% pada 19% sesaham, dividen pada 9. 19% sesaham, pendapatan sesaham 10. 94%, dan pertumbuhan sektor 14. 65%. Pada masa yang sama, Standard Oil of New Jersey (kini sebahagian daripada Exxon Mobile) mempunyai pertumbuhan pendapatan sesaham hanya sebanyak 8. 04%, pertumbuhan dividen per saham sebanyak 7%, pertumbuhan pendapatan sesaham sebanyak 7%, dan pertumbuhan sektor negatif 14. 22%.

Mengetahui fakta-fakta ini, yang mana kedua-dua firma ini akan dimiliki oleh anda? Jawapannya mungkin mengejutkan anda. Hanya $ 1, 000 yang dilaburkan di IBM akan meningkat kepada $ 961,000 sementara jumlah yang sama dilaburkan dalam Standard Oil akan berjumlah $ 1, 260, 000 - atau hampir $ 300, 000 lagi - walaupun stok syarikat minyak hanya meningkat sebanyak 120 Sepanjang tempoh masa ini dan IBM, sebaliknya, meningkat sebanyak 300 kali ganda, atau hampir tiga kali ganda keuntungan sesaham. Perbezaan prestasi berasal dari dividen yang tidak jelas: Walaupun keputusan yang lebih baik bagi setiap saham di IBM, para pemegang saham yang membeli Standard Oil dan melabur semula dividen tunai mereka akan mempunyai lebih dari 15 kali bilangan saham yang dimulakan dengannya sementara pemegang saham IBM hanya mempunyai 3 kali jumlah asal mereka. Ini juga membuktikan dakwaan Benjamin Graham bahawa walaupun prestasi operasi perniagaan adalah penting, harganya sangat penting.

Memilih untuk Mengambil Semula Dividen dalam Perniagaan yang Berhasil Dapat Menghasilkan Banyak Kadar Pengkompaunan dan Penciptaan Kekayaan

Pilihan untuk menginvestasikan semula dividen anda bahkan boleh membuat perbezaan besar ketika memeriksa sebuah firma tunggal secara terpisah.Anda membuat keputusan untuk meletakkan $ 100, 000 sebagai salah satu saham terbesar, yang paling dihormati, saham farmaseutikal perubatan, produk farmaseutikal dan pengguna dunia, Johnson & Johnson. Pewaris keluarga pengasas syarikat itu adalah di atas senarai Forbes 400 yang paling terkenal di Amerika. Ia telah dipublikasikan sejak beberapa dekad sebelum itu, pada tahun 1944. Ia telah lama dianggap sebagai salah satu saham cip biru utama di pasaran, dan ia adalah pilihan yang baik seperti mana-mana.

Anda membeli stok, membayar split-adjusted $ 2. 8281 sesaham.

Apa yang berlaku? Bayangkan dua alam semesta alternatif.

Dalam satu alam semesta, anda memutuskan untuk tidak melabur semula dividen. Anda $ 100, 000 tumbuh menjadi $ 4, 367, 897 sebelum cukai. Ini terdiri daripada:

35, 359 saham Johnson & Johnson pada harga pasaran $ 93. 39 untuk nilai pasaran keseluruhan sekitar $ 3, 302, 177

• Dividen tunai agregat sekitar $ 1, 065, 720
• Satu lagi sebab untuk perayaan ialah pada kadar dividen semasa $ 3. 00 sesaham, anda bersedia mengumpulkan $ 105, 204 dalam pendapatan dividen sepanjang dua belas bulan yang akan datang.

Di alam semesta lain, anda membuat keputusan untuk melabur semula dividen. Anda $ 100, 000 tumbuh di tempat sekitar $ 7, 062, 245. Ini terdiri daripada:

75, 621 saham saham Johnson & Johnson pada harga pasaran $ 93. 39

• Oleh kerana kiraan bahagian anda yang lebih tinggi - hampir dua kali ganda stok - anda akan menerima $ 226, 863 dalam pendapatan dividen sepanjang dua belas bulan yang akan datang.

Pemeriksaan dividen seolah-olah kecil itu. Dengan melaburkan semula dividen, anda memperoleh $ 2, 694, 348 dalam kekayaan lebihan daripada keuntungan modal dan dividen yang dihasilkan pada saham-saham yang dibeli dengan dividen asal anda, menunaikan kitaran yang mulia.

Itulah wang berlebihan sebenar dan pendapatan berlebihan sebenar. Kelemahannya ialah, dengan melabur semula dividen, anda terpaksa melepaskan penggunaan pendapatan sepanjang perjalanan, kehilangan 33 tahun percutian, pakaian, konsert, sumbangan amal, kereta, dan faedah lain yang anda dapat menikmati dari penjualan saham anda beberapa perkara dalam kestabilan korporat. Sekiranya anda sudah kaya atau kaya, ini mungkin bukan masalah besar. Jika tidak, ia adalah pengorbanan yang besar. Anda boleh membaca lebih lanjut mengenai perkara ini dalam konteks The Coca-Cola Company dalam artikel lain yang menunjukkan kuasa mengembalikan semula dividen.