Adalah Pilihan untuk Anda?

Pilihan adalah alat pelaburan yang boleh membantu banyak pelabur individu yang mencapai dua matlamat utama:

• Perdagangan / pelaburan dengan kurang berisiko.
• Meningkatkan peluang membuat keuntungan.

Selama bertahun-tahun pilihan dianggap alat untuk penjudi. Selalunya, kesilapan-kesilapan seperti itu telah diatasi - tetapi berjuta-juta pelabur masih tidak memahami bagaimana mereka boleh mendapat faedah daripada menggunakan opsyen.

Jadi, siapa yang boleh menggunakan opsyen dengan menguntungkan?

Pelabur yang sangat konservatif.

Pelabur konservatif.

Pelabur yang ingin memiliki portfolio yang nilainya tidak berubah secara liar.

Pelabur / pedagang yang ingin mengatasi purata pasaran dalam jangka panjang.

Pelabur jangka panjang dan peniaga jangka pendek.

Pedagang yang agresif yang sanggup mengambil risiko tinggi untuk mendapatkan ganjaran yang besar.

Siapa yang tidak boleh menggunakan pilihan?

Tetapi pilihan tidak sesuai untuk:

• Orang yang tamak yang selalu mahu lebih banyak keuntungan dan tidak pernah berpuas hati. Apabila tamak memasuki gambar, risiko cenderung menjadi begitu besar sehingga pelabur boleh meletakkan keseluruhan akaun pelaburannya berisiko.
• Pedagang yang tidak disiplin yang tidak memahami pengurusan risiko. Apabila seorang peniaga tidak mempunyai disiplin, harapan dan doa (yang tidak menghasilkan hasil yang baik) cenderung menjadi pengganti untuk perancangan pintar.

Pilihan sangat serba boleh yang terdapat strategi yang sesuai untuk hampir setiap jenis pelabur. Pilihan boleh memberikan manfaat yang sangat baik.

Walau bagaimanapun, untuk banyak strategi, faedah yang berisiko kurang mendapat keuntungan terhad. Tidak semestinya keuntungan kecil - tetapi strategi berisiko rendah tidak membenarkan keuntungan yang tidak terhad.

Strategi pilihan asas (ini hanyalah senarai separa):

• Collars berfungsi untuk pelabur yang sangat konservatif kerana mereka boleh dibina untuk meminimumkan risiko. Potensi untung sangat terbatas, sebab itu kaedah ini paling baik digunakan oleh orang yang paling berminat untuk memelihara modal.
• Pelabur membeli-dan-tahan biasa (B & H) cenderung konservatif dan boleh menerima penulisan panggilan tertutup sebagai cara yang konservatif meningkatkan keuntungan dalam jangka panjang. Pasti ada pelabur yang lebih agresif yang membeli saham berisiko tinggi, sangat tidak menentu dan memegangnya untuk seketika. Walau bagaimanapun, kebanyakan pelabur ini tidak mempunyai pemikiran yang betul untuk mendaftarkan strategi keuntungan keuntungan. Bacalah mengenai minda di sebalik panggilan tertutup bertulis. Strategi yang baik untuk pelabur BULLISH yang konservatif adalah untuk membeli pilihan panggilan dalam-bukan wang bukan saham kerana jika kereta kebal pasaran, kerugiannya terhad (berbanding kerugian yang tidak terhad kepada pemegang saham). Beli hanya 1 panggilan untuk setiap 100 saham yang anda mahu memiliki.Pilihan ini harus mempunyai
• Delta ~ 80 ± 5. NOTA: Ini adalah SANGAT berlainan daripada membeli pilihan di luar wang (dibincangkan di bawah). Dengan memilih strategi yang mengurangkan jumlah yang hilang apabila pasaran merosot dan juga mengehadkan keuntungan apabila rali pasaran, portfolio anda menjadi tidak menentu. Ia adalah sifat manusia yang ingin mendapatkan lebih banyak (atau lebih) sebagai pelabur lain apabila lonjakan pasaran, tetapi jika anda seorang yang mengiktiraf nilai menghindari kerugian besar apabila beruang mengambil alih, maka ada strategi pilihan yang dapat diadopsi . Strategi-strategi ini telah ditunjukkan untuk mengatasi lebih sedikit daripada
• strategi membeli-dan-hold . Sebagai contoh, penulisan panggilan yang tertutup, jualan yang dijual dengan teliti tunai (lihat komen di bawah), membeli spread panggilan dalam-wang … Perhatikan bahawa strategi ini berfungsi untuk kedua-dua pelabur jangka panjang dan lebih pendek- peniaga terma. Pedagang yang agresif (i., Penjudi) sering memilih untuk membeli opsyen-opsyen wang (panggilan atau meletakkan) apabila dia mempunyai ramalan di mana cara pasaran akan bergerak. Walaupun benar bahawa membeli ini (murah berbanding dengan yang lain) boleh menyebabkan 10 bagger (iaitu, beli satu pilihan untuk 50 sen dan menjualnya untuk $ 5), kebanyakan masa pedagang terlalu optimis dan pilihan cenderung luput tidak bernilai. Saya tidak mengesyorkan strategi ini, tetapi jika ia merayu kepada anda, sila tunggu sehingga anda adalah seorang peniaga pilihan yang berpengalaman yang benar-benar memahami bagaimana opsyen berfungsi.
• Hampir mana pelabur atau pelabur pasaran saham dapat mencari sesuatu yang suka tentang pilihan. Tetapi, sila maklum bahawa berapa banyak wang berisiko pada setiap masa dan elakkan strategi berisiko tinggi menjual putaran telanjang (melainkan jika anda sanggup memiliki saham pada harga mogok) atau panggilan telanjang.