Menilai Toleransi Risiko Anda dalam Bon

Salah satu langkah paling penting untuk pelabur pemula adalah dengan tepat mengukur toleransi risiko anda. Mengambil risiko terlalu banyak boleh menyebabkan anda sebahagian yang mahal dari telur sarang anda, sementara tidak mengambil risiko yang cukup dapat menyebabkan anda kehilangan peluang untuk pulangan jangka panjang yang lebih tinggi. Akibatnya, pelabur harus berusaha untuk mencapai kombinasi risiko dan potensi pengembalian optimum dalam portfolio mereka. Persoalannya, bagaimana anda menentukan berapa banyak risiko yang sesuai?

Menilai Toleransi Risiko: Horizon Masa Anda

Masa adalah elemen yang paling penting dalam persamaan risiko. Walaupun pelaburan tertentu mengalami turun naik harga jangka pendek yang tinggi, ketidaktentuan ini dapat diselimuti dari masa ke masa. Dalam pasaran bon, dua contoh yang sangat baik adalah hasil tinggi dan bon pasaran yang baru muncul. Kedua-duanya berada pada hujung spektrum risiko yang lebih tinggi, tetapi kedua-duanya telah memberikan pulangan jangka panjang yang lebih baik.

Seorang pelabur dengan jangka masa panjang (lima hingga sepuluh tahun) berada dalam kedudukan untuk menahan turun naik jangka pendek dalam pertukaran untuk potensi pulangan jangka panjang ini. Sebaliknya, seseorang yang memerlukan wang itu tidak lama lagi dan hanya boleh memegang satu atau dua tahun untuk menggunakan pelaburan berisiko rendah. Sebabnya? Sekiranya anda dilaburkan semasa pelaburan pelaburan yang lebih tinggi mengalami kemerosotan, anda tidak mempunyai masa untuk membuat kerugian.

Oleh sebab itu, pelabur harus mengelak daripada mengambil risiko yang sangat sederhana dengan wang yang mereka perlukan untuk tujuan tertentu dalam tempoh satu hingga dua tahun yang akan datang - katakan, bayaran muka di rumah, pembayaran kolej, dan sebagainya.

Dengan pemikiran ini, peraturan asas ibu jari ialah: lebih pendek tempoh masa anda, semakin kurang risiko yang perlu anda ambil. Sebaliknya, lebih banyak masa bermakna latitud yang lebih besar untuk mengambil risiko, terutamanya jika anda mempunyai sumber pendapatan lain atau beberapa tahun kerja yang masih di hadapan anda.

Menaksir Toleransi Risiko Anda: Berapa Banyak Volatilitas Anda Boleh Mengendalikan?

Dalam sesetengah kes, walaupun pelabur yang boleh bertahan untuk jangka panjang tidak mempunyai keupayaan untuk mengambil risiko hanya kerana mereka tidak suka melihat nilai pelaburan mereka turun dalam jangka pendek.

Jika anda fikir anda mungkin tergolong dalam kategori ini, pelaburan berisiko tinggi mungkin bukan untuk anda.

Satu cara untuk menilai sama ada pelaburan sesuai untuk anda ialah melihat sejarah harga, yang mudah didapati di laman web percuma seperti Yahoo! Kewangan. Jika anda melihat ke belakang dan melihat pelaburan telah mengalami kemerosotan yang ketara dari semasa ke semasa, fikirkan tentang apa yang akan anda lakukan dalam keadaan itu. Jika reaksi pertama anda adalah untuk menjual, anda mungkin mempunyai toleransi yang rendah untuk risiko.

Contoh ekstrim adalah prestasi bon hasil yang tinggi semasa krisis kewangan 2008.Dalam sebelas bulan pertama tahun itu, kebanyakan dana hasil tinggi hilang di mana sahaja dari 25% hingga 35% daripada nilai mereka. Bolehkah anda menahan langkah sedemikian? Jika tidak, ada peluang yang baik bahawa anda akan menjual dana bon hasil tinggi anda apabila ia turun dan terkunci dalam kerugian - yang bermaksud anda tidak akan mendapat manfaat daripada pemulihan berikutnya dalam tahun-tahun berikutnya.

Walau bagaimanapun, secara amnya, pelabur harus mengambil risiko maksimum yang sesuai untuk keadaan mereka. Walaupun tiada siapa yang suka melihat nilai penurunan pelaburan mereka - walaupun dalam jangka pendek - mengambil risiko secara umumnya membawa kepada pulangan jangka panjang yang lebih tinggi.

Ini sangat penting untuk diingat untuk golongan muda, yang mempunyai masa di pihak mereka.

Penafian : Maklumat di laman web ini disediakan untuk tujuan perbincangan sahaja, dan tidak boleh ditafsirkan sebagai nasihat pelaburan. Dalam keadaan apa-apa maklumat ini mewakili syor untuk membeli atau menjual sekuriti. Sentiasa berunding dengan penasihat pelaburan dan profesional cukai sebelum anda melabur.