Kunci untuk Menemukan Saham yang Akan Membuat Anda Kaya

Para pelabur, ahli perniagaan, dan pembiaya yang tak terhitung jumlahnya telah menyatakan secara tegas, dan terbukti melalui karier mereka sendiri, dalam jangka masa yang panjang, prestasi saham yang paling rapat berhubungan dengan pulangan yang diperolehi daripada ekuiti pemegang saham . Kerana seorang pelabur terkenal meletakkannya, walaupun jika anda membeli perniagaan dengan diskaun yang besar, jika anda memegang stok selama lima, sepuluh tahun atau lebih, itu akan sangat tidak mungkin anda dapat memperoleh lebih daripada ROE yang dihasilkan oleh perusahaan asas.

Begitu juga, walaupun harga yang lebih berpatutan atau nisbah harga kepada pendapatan yang lebih tinggi untuk perniagaan yang lebih baik yang mengatakan enam belas atau tujuh belas peratus modal, anda akan mempunyai sangat, sangat baik hasil selama tempoh dua puluh atau tiga puluh tahun.

Contoh yang sangat baik ialah Johnson & Johnson. Menurut laporan syarikat itu, "Kami mencatat peningkatan jualan tahun ke-74, peningkatan pendapatan ke-23 berturut-turut kami diselaraskan untuk caj khas dan kenaikan dividen ke-44 berturut-turut kami. Ini rekod yang dipadankan dengan sangat sedikit, jika ada, syarikat dalam sejarah. "Firma itu dipelbagaikan di seluruh bidang bekalan perubatan, farmaseutikal, dan produk pengguna. Ini termasuk nama-nama isi rumah seperti Tylenol, Band-Aid, Stayfree, Carefree, KY, Splenda, Neutrogena, Benadryl, Sudafed, Listerine, Visine, Lubriderm, dan Neosporin, belum lagi produk penjagaan bayi seperti susu tepung, minyak.

Berbanding dengan S & P 500, stok yang kini berdagang pada nisbah p / e yang lebih rendah, harga yang lebih rendah untuk nisbah aliran tunai, harga yang lebih rendah untuk nisbah buku dan menawarkan hasil dividen tunai yang lebih tinggi, semua ketika memperoleh pulangan lebih tinggi atas aset dan pulangan ke atas ekuiti berbanding purata syarikat awam yang didagangkan!

Pelaburan adalah permainan yang menimbang kemungkinan dan mengurangkan risiko.

Bolehkah anda menjamin bahawa anda akan mengalahkan pasaran? Tidak. Anda boleh meningkatkan kemungkinan kejadian itu dengan menumpukan kepada syarikat-syarikat yang mempunyai profil yang setanding - sejarah yang ditubuhkan, pengurusan dengan kepentingan kewangan yang besar dalam syarikat, sejarah pelaksanaan yang baik, disiplin dalam mengembalikan modal yang berlebihan kepada para pemegang saham melalui dividen tunai dan berkongsi pembelian balik, serta saluran paip yang fokus untuk pertumbuhan masa hadapan. Ini adalah saham yang mempunyai peluang yang lebih baik untuk penggabungan yang tidak terganggu, yang bermaksud kurang wang anda pergi ke komisen, penyebar pasaran, cukai keuntungan modal, dan perbelanjaan geseran lain. Kelebihan kecil itu boleh menyebabkan keuntungan besar dalam nilai bersih anda; hanya 3% lebih setiap tahun, sepanjang tempoh pelaburan (katakan, lima puluh tahun), tiga kali ganda kekayaan!

Cabaran terbesar adalah hakikat bahawa sesetengah firma sebenarnya dapat mengekalkan pulangan yang tinggi ke atas ekuiti dalam masa yang besar kerana kekejaman kapitalisme yang luar biasa.Sudah tentu, sebagai pengguna, kita semua mendapat faedah daripada ini dalam bentuk taraf hidup yang lebih tinggi melalui kos yang lebih rendah, tetapi bagi pemiliknya, ini boleh bermakna kemeruapan dan kemunduran kewangan. Itulah sebabnya mengapa anda harus menyelesaikan sendiri persoalan betapa besarnya "moat" yang kompetitif syarikat, pemfaktoran yang menjadi penilaian anda.

Adakah anda fikir seseorang akan dapat membuangkan Coca-Cola sebagai syarikat minuman ringan dominan di dunia? Bagaimana dengan Microsoft? Yang kedua pastinya kelihatan lebih terdedah daripada yang sebelumnya, tetapi kedua-duanya jauh lebih baik daripada syarikat keluli marginal yang berusaha untuk mendapatkan keuntungan dalam perniagaan seperti komoditi dengan sedikit atau tiada harga penetapan harga dan sedikit, jika ada, halangan masuk.

Maklumat Lanjut

Artikel ini adalah sebahagian daripada panduan Cara Kaya untuk mendapatkan pelabur baru. Untuk maklumat lanjut tentang bagaimana untuk mengawal kewangan anda, menjana pendapatan pasif, mengawal hutang anda, dan menjadi bebas dari segi kewangan, baca Bagaimana Menjadi Kaya - Panduan untuk Menjadi Kaya.