Sejarah Ringkas Pelaburan Bertanggungjawab Sosial

Praktisi pelaburan lestari atau bertanggungjawab sosial (SRI) mengambil perhatian terhadap akarnya sejak lebih 200 tahun yang lalu untuk amalan pengurusan wang daripada Methodist. Lain-lain mencadangkan ini kembali kepada idea-idea yang lama dipertahankan dalam pelaburan Syariah jika tidak di luar.

John Wesley, pengasas gerakan Methodist, mendesak pengikutnya untuk menghindari keuntungan dengan mengorbankan jiran-jiran mereka. Oleh itu, mereka mengelakkan berkerjasama atau melabur dengan mereka yang memperoleh wang mereka melalui alkohol, tembakau, senjata atau perjudian - pada asasnya mewujudkan skrin pelaburan sosial.

Walaupun para Methodist dan ahli-ahli agama lain menggunakan prinsip-prinsip tertentu untuk pelaburan mereka selama bertahun-tahun - Umat Islam tidak melabur di bank, misalnya - tidak sampai tahun enam puluhan yang bertanggungjawab secara sosial melabur ke depan sebagai disiplin pelaburan.

The 60's

Tidak puas hati di kalangan pelajar dan orang muda lain membawa kepada protes terhadap Perang Vietnam dan boikot syarikat yang menyediakan senjata yang digunakan dalam perang. Sementara itu, hak-hak sivil dan persamaan kaum meningkat dengan ketara. Bank pembangunan komuniti yang ditubuhkan dalam masyarakat berpendapatan rendah atau minoriti adalah sebahagian daripada pergerakan yang menghasilkan Akta Hak Sivil 1964 dan Akta Hak Mengundi 1965.

The 70's

Pada tahun tujuh puluhan, aktivisme sosial menyebarkan kepada isu-isu pengurusan buruh di syarikat, sementara perlindungan alam sekitar juga menjadi pertimbangan bagi lebih ramai pelabur. Hari Bumi pertama disambut pada 1970.

Sepanjang dekad yang berlaku, kebimbangan bahawa ramai aktivis yang mempunyai ancaman pencemaran dari loji kuasa nuklear telah meningkat dengan kemalangan di loji tenaga nuklear Pulau Tiga Mile.

Kejayaan penting untuk melabur secara bertanggungjawab sosial berlaku pada tahun 1970 apabila Ralph Nader, seorang peguam bela pengguna, ahli alam sekitar dan calon bebas untuk presiden Amerika Syarikat, berjaya mendapatkan dua resolusi berasaskan sosial di atas undi proksi mesyuarat tahunan General Motors, majikan terbesar negara pada masa itu.

Walaupun kedua-dua undi gagal, ia adalah kali pertama bahawa Suruhanjaya Bursa Sekuriti persekutuan membenarkan isu tanggungjawab sosial muncul pada undi proksi.

Kemajuan berterusan untuk SRI pada tahun lapan puluhan, terutamanya melalui usaha untuk mengakhiri sistem rasis apartheid di Afrika Selatan.

Para pelabur individu dan institusi menarik wang mereka dari syarikat yang beroperasi di Afrika Selatan. Keputusan pelaburan gereja-gereja, universiti, bandar dan negara-negara memindahkan banyak syarikat U. S. untuk melepaskan diri dari operasi Afrika Selatan mereka. Ini membawa kepada ketidakstabilan ekonomi di Afrika Selatan dan menyumbang kepada kejatuhan apartheid.

The 80's

Awal 1980-an juga adalah masa apabila beberapa dana bersama ditubuhkan untuk memenuhi kebimbangan para pelabur yang bertanggungjawab sosial. Dana ini menggunakan skrin positif dan negatif kepada pilihan saham mereka. Dana itu termasuk Portfolio Calvert Dana Pelaburan Sosial Sosial dan Dana Parnassus. Skrin termasuk kebimbangan dasar Metodis - senjata, alkohol dan tembakau dan perjudian - tetapi juga isu yang lebih moden, seperti tenaga nuklear, pencemaran alam sekitar dan rawatan pekerja.

90-an

Menjelang tahun 1990 terdapat percanggahan yang mencukupi dalam dana bersama SRI dan pertumbuhan populariti sebagai pendekatan pelaburan, untuk menjamin indeks untuk mengukur prestasi. Indeks Domini Social, yang terdiri daripada 400 kapitalisasi besar syarikat-syarikat AS, setanding dengan S & P 500, dilancarkan pada tahun 1990. Syarikat-syarikat itu dipilih berdasarkan pelbagai kriteria sosial dan alam sekitar dan menyediakan pelabur dengan penanda aras untuk mengukur prestasi pelaburan yang ditapis berbanding rakan sejawat yang tidak diisi. Lama kelamaan, indeks ini akan membantu membantah hujah bahawa dengan mengehadkan syarikat-syarikat yang boleh dimasukkan ke dalam portfolio mereka, mereka menetap untuk pulangan yang lebih rendah daripada pelabur tradisional.

Aktivisme yang membawa kepada pengenalpastian skrin khusus dan penglibatan dialog dengan syarikat-syarikat yang mempunyai kelakuan korporat yang dipersoalkan juga mendorong pertumbuhan pelaburan masyarakat, satu lagi elemen pelaburan pelaburan yang bertanggungjawab sosial.

Sokongan untuk institusi kewangan pembangunan masyarakat berkembang pada tahun 1960-an sebagai cara untuk menangani ketidaksamaan kaum. Aktivis berpendapat bahawa terdapat kesan sosial yang positif dengan melabur dalam CDFI, yang seterusnya akan menyuntik wang itu menjadi perniagaan kecil dan program perumahan di masyarakat berpendapatan rendah. Pinjaman dibuat kepada orang-orang miskin, yang membayar mereka dengan kadar faedah, memberikan pulangan kepada pelabur yang tidak mengetahui wang mereka digunakan dalam cara positif sosial.

Hari Ini

Cepat ke hari ini, dan kami melihat percepatan pendekatan positif terhadap cabaran kemampanan yang muncul sebagai satu bentuk SRI 2. 0 termasuk Impact Investing, Pengarusutamaan Pelaburan Mampan, dan yang berterusan berkembang.

Dengan isu-isu yang berterusan untuk dilihat dari pendapatan dan ketidaksamaan kekayaan terhadap perubahan iklim, mengharapkan trend ini untuk terus menerus dan mengukuhkan masa depan terutamanya kerana strategi kemampanan terus menambah nilai kewangan bagi syarikat dan pemegang saham mereka.