Kadar Faedah Anda Mempengaruhi Pemberian Hutang Anda

Kadar faedah adalah faktor utama apabila hutang, terutamanya apabila anda membayar hutang anda. Kadar faedah anda membuat perbezaan dalam beberapa bulan dan beberapa ribu dolar membayar hutang.

Kadar faedah adalah peratusan yang dikenakan ke atas wang yang anda meminjam. Mengenai pinjaman, minat kadang-kadang ditambah kepada pendahuluan pinjaman berdasarkan kadar faedah, jumlah pinjaman, dan tempoh pembayaran balik. Dalam kes ini, faedah dibina ke dalam pinjaman anda.

Memandangkan pinjaman mempunyai jumlah bayaran tetap yang termasuk caj faedah, anda tahu pendahuluan berapa lama ia akan diperlukan untuk membayar balik yang lama (selagi anda membuat bayaran anda tepat pada masanya, sudah tentu).

Dengan kad kredit, faedah dalam bentuk caj kewangan ditambah kepada baki bulanan anda sehingga anda membayar baki, melainkan anda membayar baki sepenuhnya sebelum tempoh tenggang tamat. Semakin tinggi kadar faedah anda, semakin tinggi caj kewangan anda. Apabila anda cuba melunaskan hutang anda, kadar faedah yang lebih tinggi menyakiti anda kerana banyak bayaran anda akan dikenakan ke atas caj kewangan.

Contoh Kadar Faedah

Caj kewangan pada baki $ 20.000 pada 10% APR ialah $ 167. Dengan membuat bayaran sebanyak $ 400, kira-kira $ 233 pergi ke arah mengurangkan baki anda; selebihnya digunakan untuk kepentingan.

Jika baki yang sama mempunyai APR sebanyak 20%, caj kewangan akan menjadi $ 333. Dengan bayaran $ 400 yang sama, baki anda hanya akan turun sebanyak $ 66!

Oleh kerana baki anda hanya berkurang sedikit demi sedikit setiap bulan, ia akan mengambil masa yang lebih lama untuk membayar hutang anda.

Dalam contoh pertama $ 20K pada APR 10%, ia akan mengambil masa kurang daripada 5 ½ tahun untuk membayar hutang anda jika anda secara konsisten membuat bayaran bulanan sebanyak $ 400. Walau bagaimanapun, pada APR 20%, ia akan membawa anda lebih sedikit daripada 9 tahun untuk sepenuhnya membayar baki dan itu mengandaikan kadar faedah anda tidak naik, anda tidak membuat apa-apa bayaran tambahan atau ada apa-apa yuran yang ditambah, dan anda terus membuat bayaran bulanan yang sama setiap bulan.

Berapa Banyak Kepentingan Adakah Anda Akhirnya Bayar

Dalam contoh pertama, Anda akan membayar $ 5, 980 untuk kepentingan pada saat Anda membayar baki. Dalam contoh kedua, pada kadar faedah 20%, anda akan membayar lebih banyak lagi - $ 23, 360!

Satu-satunya cara untuk menjimatkan wang adalah untuk meningkatkan bayaran bulanan anda dengan ketara - $ 820 sebulan - atau untuk mendapatkan penerbit kad kredit anda untuk menurunkan kadar faedah anda. Sisi terang pembayaran yang meningkat adalah anda boleh membayar baki kurang dari tiga tahun dengan pembayaran itu, walaupun dengan kadar faedah yang lebih tinggi.

Mendapatkan Kadar Faedah yang Lebih Rendah

Mentakrifkan penerbit kad kredit anda untuk mengurangkan kadar faedah anda tidak selalu mudah, terutamanya jika anda tidak mempunyai sejarah kredit untuk memenuhi syarat untuk kadar faedah yang lebih rendah di tempat lain.Tetapi ada berita baik: jika kadar faedah anda meningkat kerana anda terlambat 60 hari pada pembayaran kad kredit, pengeluar kad kredit harus menurunkan kadar anda selepas enam pembayaran tepat pada masanya.

Walaupun anda kurang daripada harapan untuk meningkatkan kadar faedah anda, ini patut dicuba. Dan jika penerbit kad kredit anda menghidupkan anda saat ini, coba lagi dalam enam bulan.